买方对MiFID II报告处罚的不确定性

商业2020-03-23 15:10:28
导读 根据市场专家在巴黎举行的The Trade的MiFID II:最佳执行活动上发表讲话,一些买方公司一直在努力理解根据MiFID II报告规则对双重报告的

根据市场专家在巴黎举行的The Trade的MiFID II:最佳执行活动上发表讲话,一些买方公司一直在努力理解根据MiFID II报告规则对双重报告的处罚。

一位观众向小组成员询问,买方是否存在风险,报告交​​易的每个规格,以及监管机构将如何处理。

小组成员迅速作出回应,解释买方在MiFID II下有责任不加倍报告,如果他们这样做,可能会导致罚款。

Rachel Hutchins是Bloomberg交易解决方案,合规和监管团队的成员,他建议代表们将报告和记录保存项目组织在一起,以简化流程。

“我看过交易报告,这对我很清楚,但我已经完成了失败,我认为买方已尽可能避免报告义务。

“也许这是一件令人恐惧的事情,但并不难。这些规定非常简单,供应商可以帮助您,“她总结道。

MiFID II的报告要求仍然被买方和行业参与者广泛误解。

专家组向代表们解释说,买方在遵守报告规则方面面临更大的问题,因为他们以前没有必要处理这些要求。

花旗集团全球房地产电子商务FICC主管Ashli​​n Kohler表示:“首先要注意的是买方并没有意识到他们直到最近才有报告要求。”

布隆伯格的哈钦斯回应科勒的想法,解释买方在MiFID I下没有这样的要求。

“销售方从MiFID I的报道中学到了很多东西。他们从错误中吸取了教训并因这些错误而被罚款,”她解释道。

哈钦斯补充说:“买方是第一次这样做,他们还有很多需要学习的东西。

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